Puntos a Considerar Antes de Invertir
Por Jorge L. Rodríguez
martes 9, octubre 2018
Muchas personas que se acercan a un Puesto de Bolsa tienen la gran duda de qué tipo de inversión deberían de realizar para iniciar en el Mercado de Valores o inmediatamente preguntan por el rendimiento de los productos para evaluar si vale la pena invertir en el mercado. En este artículo vamos a ver cuál es el proceso y el análisis que debe de llevar a cabo un inversionista antes de invertir en el mercado de valores dominicano independientemente de la inversión.
Antes de ponderar cualquier tipo de inversión es importante que el inversionista conozca bien su perfil de inversionista, es decir su tolerancia a riesgos, definir el objetivo que persigue, qué quiere alcanzar con la inversión y qué representa esta inversión de su patrimonio, entre otros. Muchas veces conocer las propias necesidades del inversionista es la parte mas difícil y complicada del proceso de inversión. Se requiere de una autoevaluación que tome en consideración los aspectos emocionales y los aspectos financieros. Sin embargo, lo más importante es comunicar todos estos detalles a su asesor o corredor de valores para que pueda analizar la situación en conjunto y proponer las opciones que le parezcan ser más adecuadas para la inversión.
Conocer la tolerancia al riesgo del inversionista es la única forma de realmente conocer cuáles son los productos que se pueden evaluar. Todo individuo tiene una tolerancia al riesgo distinta que depende de su posición económica, del conocimiento que tenga del producto en cuestión, de su personalidad, de su edad, entre otros aspectos. El inversionista debe de sentirse cómodo con sus inversiones. De esto dependerá en gran proporción el alineamiento de las inversiones a su tolerancia al riesgo. Es importante que el inversionista no adquiera una inversión que ponga en riesgo capitales que no puede poner en riesgo o viceversa que se le ofrezcan productos que no sean de interés debido a que busca una propuesta más agresiva de inversión.
El objetivo que persigue la inversión requiere conocer el plazo de inversión y las necesidades que busca cubrir el cliente con la misma. Debemos de definir si la inversión es de corto, mediano, o largo plazo. En adición, permite conocer si la inversión que se realiza deberá de contar con una liquidez inmediata o que le permita al inversionista contar con la liquidez para una fecha en especifico. Si la inversión tiene poca liquidez el inversionista deberá de considerar este aspecto al momento de estructurar sus demás inversiones. Tener la liquidez bien asignada es vital para poder mantener las inversiones por un plazo prudente que permita sacar el mayor provecho posible a la inversión.
La diversificación es primordial para todo tipo de inversión. Es por este motivo que se debe de ponderar qué representa la inversión a realizarse del total del patrimonio. Si se conoce el perfil de riesgo del cliente, con esta información podemos asegurarnos de no asignar más recursos a un producto donde el cliente ya tenga una concentración muy alta y le agreguemos más o menos riesgos de los que el cliente está dispuesto a tomar. En esta fase es importante evaluar todas las inversiones que actualmente mantiene el inversionista fuera y dentro del mercado. Para que un asesor pueda realmente analizar y recomendar aquellos productos que más se acercan a su necesidad particular es importante describir los detalles de cada una de las inversiones que mantiene el inversionista.
Una buena asesoría depende en gran proporción de la información que pueda ser compartida con el asesor. Es importante también de cómo el asesor pueda interpretar las informaciones y traducirlas a una buena inversión. Al aperturar una cuenta de corretaje el cliente deberá de responder una serie de preguntas que ayudaran a responder muchas de las inquietudes antes planteadas y a definir una estrategia mejor adaptada a la necesidad de inversión del cliente.